最適解は繰上げ＋4％ルール！？～繰下げのメリットも紹介～

こんにちは〜🌤️おりおりです🙋‍♀️

4％ルールか繰下げか

前回、老後の取り崩しは、4％ルールか年金の繰下げ受給の二択、というお話をしました。

その理由は、いつ死ぬかは分からない（平均寿命は関係ない）以上、計画上は（90歳や100歳など）かなり長生きする想定で組む必要があり、そうすると取り崩し可能額は4％ルールとあまり変わらないため、

それなら、「（資産が半永久的に枯渇しないという）安心感を買う」という意味も含めて、理論上は枯渇しない計画を立てた方が良いかと思うからです。

その上で、4％ルール＋公的年金とするか、75歳で使い切るくらいのペースで取り崩して、それ以降は年金の繰下げ受給のみで生計を立てる、という二択があります。
（75歳より多少早く枯渇しても、そのタイミングで受給開始すれば良い）

65歳時点の資産額が3,000万円、年金が月15万円の場合はこうなります。
（下記は額面上で、実際は年金受給額が大きいほど税金や保険料の負担も大きくなります）

しかし、これは65歳以降の話で、それ以前にリタイアする場合は話が変わってきます。

その場合、比較すべきは「繰上げ受給＋4％ルール」と「（75歳で使い切るペースで取り崩して）繰下げ受給」となります。

ちなみに、59歳以前に早期リタイアする場合ですが、これは年金を受給する方法が無く、どちらにせよ取り崩しのみで生活となり、60歳以降を上記のルールで過ごすのに必要な金額から逆算するしかありません。

例えば、月30万円で60歳以降のために4,000万円が必要なら、資産額6,000万円（差額2,000万円）なら引退年齢は約54歳くらい、もしくは50歳で引退したいのであれば必要な資産額は約7,000万円（差額3,000万円）など、取り崩しシミュレーション等で計算できます。

どちらにせよ60歳以前は残りの資産の取り崩しになるから同じなんだね

ではまず、60歳時の資産が4000万円で、（65歳から受給した場合の）年金が15万円のパターンを見てみましょう。

年金の繰上げ受給を最大（60歳）まで行った場合、年金は 15 ×（1 – 0.24）= 11.4万円で、4％ルールでの取り崩し可能額は 4000 / 300 = 約13.3万円です。

これに対して、年金の繰下げ受給を最大（75歳）まで行った場合、年金は 15 ×（1 + 0.84）= 27.6万円で、60～74歳の15年間での取り崩し可能額は（利回りにもよりますが）およそ30万円くらいでしょう。

この２つを比較すると結果はこうなります。

最初の例（65歳で3000万円）と比べて、こちら（60歳で4000万円）は後者の金額は同じで、前者の金額は（月25万円 → 24.7万円に）減ってしまうのです。

やはり、4％ルールによる取り崩しは資産額に対する取り崩し可能金額（または取り崩し金額に対する必要資産）が厳しく、これに頼る割合が多くなればなるほど（年金の割合が少なくなればなるほど）、不利になります。

年々、割に合わなくなると言われる年金ですが、払わない代わりに蓄財して4％ルールで取り崩すのと比べたらまだまだお得です（年金も運用されていますし、早死にした人の分も無駄にならない（他の人の財源になる）ので当然と言えば当然ですが）。

半永久的に続く収入、という意味では公的年金は優秀なのね

しかし、これはあくまで額面上であり、税金と保険料を考慮した金額は変わってきます。

※年金に対する税金は64歳以下（控除が約60万円）と65歳以上（約110万円）で変わる

上記を参考に、単身者で東京都新宿区（後期高齢者医療保険料は東京都）在住の例ではこうなります。

	額面	税金	保険料（医療／介護）	手取り
60～64歳（繰上げ）	約24.7万円	3,828円	7,574円 1,818円	約23.4万円
65～74歳（繰上げ）	約24.7万円	0円	5,008円 1,600円	約24.1万円
75歳～（繰上げ）	約24.7万円	0円	3,867円 1,600円	約24.2万円
60～64歳（繰下げ）	30万円	0円	1,503円 405円	約29.8万円
65～74歳（繰下げ）	30万円	0円	1,503円 1,600円	約29.7万円
75歳～（繰下げ）	27.6万円	22,180円	17,936円 7,680円	約22.8万円